Year: 2013
Type: article
Abstract: Nous présentons une version multivariée d’un modèle structurel à défaut avec sauts et nous l’utilisons dans le but de quantifier l’ajustement des valeurs de crédit et de dette bilatéraux pour les contrats sur titres, tels que les contrats de gré à gré, dans le cadre du modèle de Merton. En particulier, nous explorons l’impact du changement de corrélation entre ces ajustements et nous étudions l’effet des risques wrong-way et right-way.
Source: Finance
Authors: Laura Ballotta, Gianluca Fusai
Language: English
Subfield: Finance
Domain: Social Sciences
Open Access status: bronze
OpenAlex ID: W3124148401